港股早知道:市场向估值下轨继续接近逐步建仓机会

【智通观点】1.近期各种事件比较多,从市场的角度来说,主要还是担忧的情绪造成的短期影响。周末不少券商也出了短期策略,基本态度比较一致,港股目前的估值很低,短期事件扰动反而是很好的建仓机会,只是需要注意加仓的速度不宜过快。之前本刊曾经提过,离岸人民币汇率是最好的指示指标,影响港股市场走势。但是实际上,该因素已经有很大的程度影响了美股的走势。上周五的汇率不再赘述,短期行情确实堪忧,但是汇率上行的空间从目前来看也比较有限。

2.央行发布2019年二季度货币政策执行报告,原则还是很清晰的,按自身的需要调节。整体保持平稳,尤其是国内的流动性方面,有可能增加逆周期调节。而且提出建立在香港发行央行票据常态机制。无论是内外,流动性方面有支持,市场估值再下平台的可能性就很小。

3.行业方面地产和科技股最近消息最多。地产方面主要还是政策的趋严越来越明显,不应该心存侥幸,对于该板块情绪不支持出现反转。科技股是最近传闻不少买方基金开始将科技股作为下一个突破方向,港股这边科技股不多,消费电子、5G等多个行业目前来看,行业上很难大超市场预期。

1.万科(02202)郁亮:不将房地产作为刺激经济手段有利于我们做一些更长期的投资安排

2.恒大健康(00708)上半年增加研发费用大力拓展新能源汽车业务

3.雄岸科技(01647):示范基地工业大麻种植长势良好未来15天内达到采收要求

4.渣打集团(02888)8月8日斥资461.57万英镑回购73.1万股

5.中国铁建(01186)联合体中标山西运城颐和嘉年城项目涉资49.67亿元

6.汇丰控股(00005)8月8日回购约283.58万股并注销240.5万股

7.IGG(00799)8月9日斥资287.57万港元回购50万股

8.远东发展(00035)8月9日斥资272.95万港元回购75.9万股

9.鼎亿集团投资(00508)8月9日斥147.5万港元回购500万股

1.舜宇光学科技(02382)7月手机镜头出货量同比增长23.0%至1.08亿件

2.中国恒大(03333)预期中期净利及核心业务净利分别为270亿元及300亿元

4.首创钜大(01329)中期股东应占溢利大增82%至2271.1万元

5.21世纪教育(01598)中期净利润同比增长72.5%至5053.8万元

6.申万宏源香港(00218)中期净利润同比增长49%至7813.7万港元

7.弘阳地产(01996)前7个月累计合约销售额同比增40.23%至342.65亿元

8.远洋集团(03377)前7月协议销售额同比上升34%至678.9亿元

9.佳兆业集团(01638)前7个月合约销售同比增加25.8%至400.38亿元

10.中升控股(00881)中期股东应占溢利增13.3%至20.82亿元

11.金沙中国(01928)中期净利润同比增9%至10.67亿美元

12.华能新能源(00958)前7月总发电量同比增8.8%至1659.08万兆瓦时

14.正荣地产(06158)7月合约销售金额约为101.01亿

15.百勤油服(02178)预期中期股东应占溢利约500万至1500万港元

16.富智康集团(02038)中期股东应占亏损同比收窄75.84%至8408.3万美元

17.亿达中国(03639)前7月权益合约销售额同比增1.4%至45.28亿元

18.中国神华(01088)预期中期归母净利同比下降约1%至242亿元

19.永利澳门(01128)大股东上半年经调整后的物业EBITDA跌5.7%至7.3亿美元

20.华润水泥控股(01313)中期股东应占溢利跌6.5%至为37.66亿港元每股派0.26港元

21.中国核能科技(00611)预期中期净溢利同比增加不少于20%

22.德信中国(02019)7月合约销售额环比降28.68%至34.93亿元

23.建滔积层板(01888)中期股东应占纯利减少39%至10.82亿港元每股派10港仙

24.建滔集团(00148)中期股东应占基本纯利同比降45%至14.4亿港元每股中期股息0.28港元

25.博雅互动(00434预期中期股东应占利润同比下降约50%至60%

26.汤臣集团(00258)预期上半年股东应占除税后综合利润同比下滑75%

27.百济神州(06160)中期总收入同比增长2.76倍至3.2亿美元净亏损2.53亿美元

1.【央行发布2019年二季度货币政策执行报告】中国央行发布2019年第二季度中国货币政策执行报告。一是保持定力,有效应对国内外不确定因素影响。二是精准发力,着力加大对实体经济的支持力度。三是继续深化利率市场化改革,完善人民币汇率市场化形成机制。四是坚守底线,防范化解重大金融风险。

2.【央行:保持流动性合理充裕适时适度实施逆周期调节】央行发布2019年二季度货币政策执行报告,报告称,下一阶段,中国人民银行将注重以供给侧结构性改革的办法稳需求,在推动高质量发展中防范化解风险。稳健的货币政策要松紧适度,保持流动性合理充裕,适时适度实施逆周期调节,引导广义货币M2和社会融资规模增速与名义GDP增速相匹配。运用好定向降准、定向中期借贷便利、再贷款、再贴现等多种货币政策工具,创新和丰富货币政策工具组合。

3.【央行首次提出:建立在香港发行央行票据常态机制】央行在昨晚发布的2019年第二季度中国货币政策执行报告中提出,建立在香港发行中央银行票据的常态机制,完善香港人民币债券收益率曲线。这是央行首次在货币政策执行报告中提出这一机制。

4.【IMF:中国没有大规模干预人民币汇率】美国东部时间周五下午,国际货币基金组织IMF发布了执董会与中国的第四条磋商报告。报告认为,中国没有大规模干预人民币汇率。报告指出,人民币虽然对美元贬值,但相对于一揽子货币大体稳定,中国外汇储备充足,自去年第四条磋商以来,人民币实际有效汇率贬值约2.5%,中国人民银行几乎没有对人民币汇率进行干预。

5.【周小川:高度关注推动人民币国际化】中国金融四十人伊春论坛上,中国人民银行原行长周小川上强调,在当前金融开放新阶段,要应对世界新形势,需要采取三个对策。1.研究应对国际贸易局势的变化;2.研究如何维持更有竞争性的市场秩序,力图减少市场扭曲;3.高度关注推动人民币的国际化,只有人民币国际化持续推进,才能抵御以美元储备货币为基础的各种阻力。

6.【银保监会:将检查房地产开发贷款和土地储备贷款管理情况】近日,银保监会办公厅发布《中国银保监会办公厅关于开展2019年银行机构房地产业务专项检查的通知》。在房地产信贷业务管理情况方面,检查要点包括,一是房地产业务授信政策和内控制度执行情况。二是房地产开发贷款和土地储备贷款管理情况,包括集中度管理、资本金来源真实性审查、落实最低资本金比例要求、企业资质审查等,以及违规向“四证”不全项目提供融资。三是个人住房贷款管理情况,包括落实差别化信贷政策,执行最低首付比例和限贷政策要求,履行首付资金真实性与贷款申请人偿债能力评估与检查等。四是住房租赁贷款方面。

7.【公私募集体加仓科技股】主流私募基金抓住调整时机,果断进行了加仓。根据华润信托阳光私募股票多头指数(CREFI)7月报告,股票多头私募基金的平均股票仓位为70%,较上月末增加3.68个百分点。持仓增幅最大的三个行业分别为技术硬件与设备,软件与服务,半导体与半导体生产设备。另据中国银河证券基金研究中心,主要公募基金在二季度继续保持对信息技术类上市公司的超配格局,超配比例为192.24%

8.乘联会发布数据显示,中国7月份广义乘用车零售销量151万辆,同比减少5.3%。

9.【乘联会:今年1至7月新能源乘用车批发64.5万台同比增长53.7%】据乘联会数据显示,7月全国乘用车市场零售148.5万台,同比下降5.0%,环比下降15.9%。今年1至7月狭义乘用车零售下降8.8%,7月零售同比增速好于年累计增速。

10.【主辅分离波澜再起国家电网筹划剥离设备制造企业】据财新报道,多名消息人士确认,国家电网有限公司正在讨论剥离旗下多家设备制造企业剥离的方案,潜在接手方包括主营电力设备的国资控股公司。这一剥离计划已经过近一年时间讨论,目前尚未最终确定。国家电网拟剥离的资产涉及许继集团有限公司、平高集团有限公司、山东电工电气集团有限公司、南瑞集团有限公司等多家装备制造企业。

11.【监管部门将开展4S店捆绑保险专项整治行动】近期,汽车4S店在销售新车时强制销售保险等问题引起社会广泛关注。此类行为不仅侵害了消费者自由选择权,也引发了一系列车险市场乱象。记者获悉,为切实维护消费者权益,有效治理捆绑销售车险等市场乱象,监管部门决定开展4S店兼业代理机构捆绑保险专项整治工作。此次整治对象是各地辖内持有《保险兼业代理业务许可证》的4S店,以维护消费者权益、规范市场秩序为目标,以法律法规为准绳,全面整治辖内持证4S店存在的捆绑销售车险等损害消费者权益的突出问题。(上证报)

8月2日,中国中铁(00390)获摩根大通增持约466.69万股,每股作价5.4390港元,总值约为2538万港元,最新持股数目约为2.15亿股,最新持股比例为5.1%。

8月2日,摩根大通对东风汽车(00489)减持116.9654万股,每股平均价6.5699港元,涉及总金额约为768.5万港元。减持后摩根大通最新持股数目约为1.42亿股,最新持股比例为4.98%。

8月2日,药明生物(02269)获CitigroupInc.增持约148.99万股,每股作价80.7631港元,总值约为1.2亿港元,最新持股数目约为6217万股,最新持股比例为5.01%。

8月5日,中国财险(02328)获摩根大通增持379.77万股,每股作价8.75港元,总值约为3322.98万港元,最新持股数目约为4.17亿股,最新持股比例为6.04%。

8月6日,美国资本集团(TheCapitalGroupCompanies,Inc.)减持中国民航信息网络(00696)570.1万股,每股作价14.52港元,总值8277.85万港元,最新持股数目约为8970万股,最新持股比例为9.62%。

汇丰:升平安好医生(01833)目标价至57.3港元维持“买入”评级

汇丰:上调高鑫零售(06808)目标价至10.1港元维持“买入”评级

汇丰:升中移动(00941)评级至“买入”上调目标价至81港元

野村:上调内地水泥今明年增长预测长线选润泥(01313)及海螺水泥(00914)

里昂:下调信义玻璃(00868)目标价至10.3港元维持“买入”评级

高盛:降九龙仓(00004)目标价至29.9港元维持“买入”评级

丘钛科技(01478)、阅文集团(00772)、江南集团(01366)、安捷利实业(01639)、西部水泥(02233)、利福国际(01212)、利福中国(02136)、华显光电(00334)、中国光大绿色环保(01257)、百富环球(00327)、FITHONTENG(06088)、会德丰(00020)、越南制造加工出口(00422)、彩星集团(00635)、泰和小贷(01915)、自然美(00157)、亿胜生物科技(01061)、英记茶庄集团(08241)、竣球控股(08485)、大洋环球控股(08476)、古兜控股(08308)、北斗嘉药业(08197)、宝发控股(08532)、基石金融(08112)、PACIFICLEGEND(08547)、俊盟国际(08062)、卓信国际控股(08266)、鸿伟亚洲(08191)、太平洋酒吧(08432)、大唐潼金(08299)、SDMGROUP(08363)、新达控股(08471)、高阳科技(00818)、万德金融(08163)、品创控股(08066)、永顺控股香港(08421)、彩星玩具(00869)、明梁控股(08152)、超凡网络(08121)、毅高国际控股(08218)、中科光电(08111)、汇联金融服务(08030)、HMVOD视频(08103)、中华燃气(08246)、亮晴控股(08603)、中国新电信(08167)、东方汇财证券(08001)、中植资本国际(08295)、新煮意控股(08179)、中国海洋捕捞(08047)、英马斯集团(08136)、弥明生活百货(08473)、首都金融控股(08239)、中生北控生物科技(08247)、朝威控股(08059)、亚势备份(08290)、俊文宝石(08351)、DOMINATEGP(08537)、纵横游控股(08069)、皇玺餐饮集团(08300)、皓文控股(08019)、时时服务(08181)、高奥士国际(08042)、国联通信(08060)、亚洲资产(08025)、新利软件(08076)、爱达利网络(08033)、明华科技(08301)、中国基础能源(08117)、柏荣集团控股(08316)